Fakten

MS Borneo

Das Beteiligungsangebot ist platziert

Investitionsobjekt
Ein moderner Super-Handymax-Massengutfrachter ("Bulker") mit einer Tragfähigkeit von ca. 50.000 Tonnen. MS Borneo gehört zur neueren Generation der Open Hatch Bulker, die sich aufgrund der breiten Ladeöffnung und der kastenförmigen Gestaltung der entsprechenden Luken im Transport standardisierter Güter auszeichnen. Das Schiff wird zu einem Preis von USD 29 Mio. von der staatlichen indonesischen Werft PT. PAL gebaut.

Marktumfeld
Gemessen an der Tragfähigkeit der Tonnage beträgt der Anteil der Massengutfrachter an der weltweiten Seehandelsflotte fast 40%. Der Massengutmarkt weist historisch ein stabiles Wachstum auf, von dem infolge des prognostizierten Weltwirtschaftswachstums insbesondere aufgrund des erwarteten Wachstums in Asien auch in Zukunft auszugehen ist. Typisch transportierte Massengüter sind hierbei Kohle, Getreide, Eisenerz, Agrarprodukte sowie Stahl- und Papierprodukte. Zudem besteht eine überdurchschnittlich starke Überalterung der weltweiten Flotte für trockene Massengüter, so dass auch das Thema Ersatzbeschaffung an Bedeutung gewinnt.

Beschäftigung
MS Borneo ist sehr langfristig an Gearbulk Shipowning Ltd. verchartert. Die Charterraten betragen USD 16.000,- / Tag (brutto) für 10 Jahre und USD 17.000,-/Tag (brutto) für die Jahre 11-15. Als Anschlusscharter wurden USD 14.400,-/Tag (brutto) unterstellt, sofern der Charterer nicht von seiner Kaufoptionen Gebrauch macht. Am Ende des Prognosezeitraums von 20 Jahren wurde lediglich ein Schrottwert unterstellt.

Charterer
Der Charterer gehört zur Gearbulk-Gruppe. Diese ist eines der weltweit führenden Unternehmen im Bereich der "Open Hatch"-Massengutschifffahrt und weltweit Marktführer beim Transport von Papier- und sonstigen Waldprodukten.

Vertragsreeder
Die Bereederung des Schiffes erfolgt durch die Sunship Schiffahrts Kontor KG, Emden, einem Unternehmen der Reederei Lauterjung-Gruppe. Die Reederei Lauterjung verfügt über umfangreiche Erfahrungen in der Bereederung von Seeschiffen und ist seit über 25 Jahren in diesem Bereich tätig.

Finanzierung
Die Fremdfinanzierung beträgt 31% des Transaktionsvolumens und erfolgt ausschließlich in USD. Die Entschuldung erfolgt innerhalb von 10 Jahren und damit während der Festcharter. Die Zinsen sind durch ein Zinsbegrenzungsgeschäft gegen steigende Zinsen abgesichert.

Wirtschaftlichkeit
- prognostizierte Ausschüttungen von insgesamt 231% (inkl. Kapitalrückzahlung)
- Tonnagebesteuerung

zurück